国际投资基金与其他国际证券投资的区别

1. 国际投资基金与其他国际证券投资的区别

二者相比，存在以下的区别：（1） 投资者地位不同。股票持有人是公司的股东，有权对公司的重大决策发表自己的意见；债券的持有人是债券发行人的债权入，享有到期收回本息的权利：基金单位的持有人是基金的受益人。体现的是信托关系。（2） 风险程度不同。一般情况下，股票的风险大于基金。对中小投资者而言，由于受可支配资产总量的限制，只能直接投资于少数几只股票、这就犯了“把所有鸡蛋放在一个篮子里”的投资禁忌，当其所投资的股票因股市下跌或企业财务状况恶化时，资本金有可能化为乌有：而基金的基本原则是组合投资，分散风险，把资金按不同的比例分别投于个同期限、不同种类的有价证券，把风险降至最低程度。债券在一般情况下，本金得到保证，收益相对固乙风险比基金要小。（3） 收益情况不同。基金和股票的收益是不确定的，而债券的收益是确定的。一般情况下，基金收益比债券高。以美国投资基金为例，国际投资者基金等25种基金1976～1981年5年间的收益增长乍，平均为301.6％，其中最高的20世纪增长投资者基金为465％，最低的晋利特伦德基金为243％；而1996年国内发行的之种5年期政府债券，利率分别只有13．06％和8.8％。（4） 投资方式不同。与股票、债券的投资者不同，证券投资基金是一种间接的证券投资方式，基金的投资者不再直接参与有价证券的买卖活动，不再直接承担投资风险，而是由专家具体负责投资方向的确定、投资对象的选择。（5） 价格取向不同。在宏观政治、经济环境一致的情况下，基金的价格主要决定于资产净值；而影响债券价格的主要因素是利率；股票的价格则受供求关系的影响巨大。 （6） 投资回收方式不同。债券投资是有一定期限的，期满后收回本金；股票投资是无限期的，除非公司破产、进入清算，投资者不得从公司收回投资，如要收回，只能在证券交易市场上按市场价格变现；投资基金则要视所持有的基金形态不同而有区别：封闭型基金有一定的期限、期满后，投资者可按待有的份额分得相应的剩余资产。在封闭期内还可以在交易市场上变现；开放型基金一般没有期限，但投资者可随时向基金管理人要求赎回。

2. 国际基金的全球投资

全球投资资金超过150万亿美元，其中银行资产约占45%，股票和债券市场各占约27%和26%，各种基金的管理资金规模约占2%。全球股市低迷、债市回报低，而商品期货市场如火如荼，投资回报丰厚，吸引了大量的基金投资商品市场，尤其是指数基金。投资商品期货的指数基金资金总额从1999年约50亿美元猛增至2005年约800-900亿美元。指数基金中，80%资金来自退休基金。基金不但活跃在商品市场、而且越来越多的介入新兴市场，如亚洲的一些基础设施投资：高速公路、铁路、机场、水电站、天然气管道、通讯设施等等。据2005年世界银行的一份报告估计，未来5年内，东亚地区（主要是中国）将需要1万亿美元的资金用于基础设施的建设，以满足人口的增长，城市化的进程以及强劲的贸易需求。到目前为止，基础设施的投资主要依赖于各大银行的贷款，基金投入很少，但基金介入有明显加速的趋势。从共同基金到退休基金都在积极介入。2006年3月9日，日本宣布将终止超宽松的货币政策，虽然没有明确表示是否加息，但银行间隔夜拆借利率将从的0.001-0.002%上升至0.1%。这无疑对短期的资本借贷产生重大影响，实际上商品市场包括铜市场的一些资金开始撤出，但对分散投资风险的投资基金似乎影响不大。2006年2月23日，一年一度的Barclays银行举办的欧洲商品投资会议在巴赛罗纳举行， 200多名机构投资者到会。根据对投资者的调查显示：50%左右的投资者没有介入商品，而2005年底时，没有介入商品市场的基金比例为67%。93%左右的人表示今后3年内将介入商品市场，以分散投资组合。48.6%的人倾向于结构性产品，即各种期货工具15.89%的人使用被动型的只作多头的商品指数。94年-04年平均投资回报比率之比较S&P：13%Risk Free(储蓄）：4%对冲基金：11%宏观基金：15%CTAs：7%CRB：3%国际基金在2005年平投资回报之比较高盛指数：39%S&P股市指数：3%美国债券：2.8%

3. 国际投资基金与其他国际证券投资的区别。

国际投资基金与其他国际证券投资有以下区别，根本区别在于对筹资者的经营活动有无控制权：1、国际投资基金是指投资组合中多个国家的证券。其国际投资基金通常有国家基金、国际基金和离岸基金三种形式。 (1) 国家基金。国际投资基金是以国家为特定投资对象的签名。一国为了吸引外汇资金，在境外设立推金机构，向境外投资者发行黄金实体，再将其薄薄的资金投资于国内证券弃置等涉金行业。例如，1990年11月，法国农业信贷银行与商交合作在香港和欧洲设立了“上海基金”。 (2) 离岸基金。离岸基金是指在国际投资基金网络以外的国家和当地设立的不接受母国投资的签约基金。区分离岸基金和国际投资基金的主要依据是国际投资基金的注册地。如果它们在国外注册，则它们被列为离岸基金。如果在国际投资基金的母国注册，并将其资金投资于境外证券市场，则为国际基金。离岸黄金的优点是税收低，可以吸引世界各地的投资。 (3) 国际基金。国际基金是在国内募集资金并投资于国外证券市场的基金。其国际投资基金的投资目标是强制增长好收入少。国际投资基金的优势是：第一。当本币贬值严重时，国际基金是较好的保仓手段。其次，个人可以在扣除较低风险和成本的情况下投资国际改革基金。他们可以从分离、节省时间和麻烦的好处中受益。2、国际间接投资又称“国际证券投资”。国际业务的方式之一。在国际证券市场上，通过购买外国企业发行的股票和外国企业或政府发行的债券来获取利息或分红的一种投资行为。国际间接投资的目的是为了获得一定的收益。企业经营管理权的取得一般不存在问题。即使投资于权益性证券，也不构成对企业经营管理的有效控制。动机：获得定期的财务回报；利用经济周期波动不同步等投资条件差异，在国际范围内实现投资风险分散。拓展资料国际直接投资和国际间接投资两者之间有3点不同，相关介绍具体如下：1、高流动性和低风险的区别：国际间接投资与企业生产经营无关。随着二级市场的不断发展和完善，证券可以自由买卖，流动性高，风险低。国际直接投资一般需要参与一国企业的生产。生产周期长，一般在10年以上。企业的利润直接回报投资。资金一旦投入到特定项目，就很难收回，流动性小，风险大。2、投资渠道不同：国际间接投资只能通过证券交易所进行投资。只要双方谈判成功，就可以通过签署协议进行国际直接投资。3、投资内涵不同：国际间接投资也可称为“国际金融投资”，一般只涉及金融领域的资金，即货币资本流动。虚拟资本的使用。国际直接投资是生产要素的投资。它不仅涉及货币资本的运动，还涉及生产资本和商品资本的运动及其对资本使用过程的控制。使用真实资本。

4. 何谓国际基金？

‍‍国际基金是对国际资本市场上大量存在的公幕、私幕性质的基金管理公司的泛称。国际基金：全区型基金的投资标的遍布全球，通常以欧美日等国家为主要区域。全球型的股票基金的特色在于可充分掌握各国股市上升的潜力，而且能够达到分散风险的目的。近几年来，随着商品牛市吸引人们眼球的同时，投资者对国际基金引起了注意，对那些活跃在能源、金属等领域翻云覆雨的各类基金统称为国际基金，同时国际基金也是影响市场价格走势的重要力量之一。对冲基金，约1.5万亿美元，其中约有300-400亿美元参与商品市场。全球最大的对冲基金为Man Financial，其次为Barclays Capital等，比较活跃的有英国的以及目前铜市场一些控盘基金如等等。英国每日电讯报称，根据对冲基金才智出版的[欧洲保值]杂志称，截止到3月份，全球对冲基金的资金规模已然发展到1.5万亿美元，有8000家对冲基金。仅欧洲地区的对冲基金的资金规模就比同期增长18%，高达3000亿美元。欧洲地区有1500家对冲基金，其中大部分设立在伦敦之外，主要有Marshall Wace, Pelton Partners, Fulcrum Asset Management。美国拥有4000多家对冲基金，资金规模超过8500亿美元。2005年大量的机构投资者涌入对冲基金：退休基金，慈善基金，集团公司资金以及保险资金等等。宏观基金，1170亿美元，其中约 1亿美元参与LME交易。CTA基金，1500亿美元，10%的资金参与金属期货，8%资金直接参与LME，约100亿美元。指数基金，2005年500-600亿美元， 主要有GSCI，Dow Jones/AIG商品指数和CRB指数。三个商品指数中，以高盛指数最大，影响也最大。

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5. 国际基金的分类

 约1.5万亿美元，其中约有300-400亿美元参与商品市场。全球最大的对冲基金为Man Financial，其次为Barclays Capital等，比较活跃的有英国的Capital International， JP Morgan， JBware以及目前铜市场一些控盘基金如Red Kite, White Lily, Hommert Andreas等等。英国每日电讯报称，根据对冲基金才智出版的[欧洲保值-EuroHedge]杂志称，截止到3月份，全球对冲基金的资金规模已然发展到1.5万亿美元，有8000家对冲基金。仅欧洲地区的对冲基金的资金规模就比同期增长18%，高达3000亿美元。欧洲地区有1500家对冲基金，其中大部分设立在伦敦之外，主要有Marshall Wace, Pelton Partners, Fulcrum Asset Management。美国拥有4000多家对冲基金，资金规模超过8500亿美元。2005年大量的机构投资者涌入对冲基金：退休基金，慈善基金，集团公司资金以及保险资金等等。 为Goldman Sachs Commodity Index—高盛商品指数。该指数期货交易正式开始于1991年。据估计，截至到2006年一季度，GSCI资金规模已近接近800亿美元，投入铜市场约10亿美元左右。该指数的主要构成为能源产品79.04%，其他为农产品占9.16%，基本金属占5.82%，贵金属1.61%等等。以上比重根据过去5年中OECD数据的平均美元价值每年重新评估一次。2005年GSCI商品指数同比上升39%，2006年一季度由于石油和金属价格的大幅下调，下降3.6%。

6. 国内基金在投资，运行时与国外基金有哪些大的差异

国内传统的公募基金只是做证券市场投资，而且主要是二级市场，标的无外乎就是货币市场品种、股票、债券这些。目前公募基金的总规模在三万亿左右。公募基金家数不超过100家。龙头的华夏规模超过千亿（天弘靠货基迅速冲到了千亿以上，这块业务主要是依托余额宝，而且管理费收益很低，所以其实质意义不大），末尾的基金公司规模不足亿元。贫富差距还是挺大的，股东背景和管理层实力对公司经营都有影响。

放在至少三年前，公募基金的工作，无论是投资还是销售，都是很光鲜的，毕竟他们的人均产值很高。但是，这两年二级市场，主要是股票市场不景气，再加上基金家数的增多，所以整体上基金行业的日子越来越不好过。基金公司目前的销售主要还是依靠渠道，其中银行和券商渠道占主流，为了促进销售，基金公司给银行返认购费，给券商返交易量（事实上，承诺的交易量根本实现不了），所以一只基金发下来，基金公司挣的只有管理费了，甚至有时候为了发基金，基金公司还要倒贴钱请帮忙资金认购，确保基金能发出来。

从2012年底以来，公募基金通过设立基金子公司，已经开始涉足特定客户资产管理业务。特定客户资产管理业务是指，投资于“未通过证券交易所转让的股权、债权及其他财产权利以及中国证监会认可的其他资产。”通过此业务，基金公司将触角延伸到实体经济，而这块市场之前基本是被信托垄断的。基金子公司进入这块市场后，迅速凭借较低的通道费用，较少的监管（比如一些信托不大敢做的票据和房地产项目，基金子公司就敢接手，但是现在监管层也注意到了这一点），不消耗资本金等诸多优势迅速上位。我接触的一家信托公司，对于拉到的一些监管层敏感的项目，甚至通过旗下基金公司的子公司的通道来做。特别是银行系的基金子公司，基本上接手了银行大部分的通道业务，实现了规模的迅速扩大。

但是，通过基金子公司的通道业务实现规模的弯道超车，对于公募基金来说，并不具有持续性；而且监管层也已经注意到基金子公司的狂飙突进。下一步如果监管层加大对基金子公司的监管，面对信托公司二三十年积累下来的实体项目运作经验，基金子公司并没有太多优势。

未来公募基金还是要将重点放在主动管理型的投资上。

私募基金，简单说，主要分为私募证券投资基金和私募股权基金。顾名思义，前者主要投向证券市场，比如泽熙、尚雅这些；后者主要是投向非标的股权，比如九鼎投资这些，具体的运作模式有公司制和有限合伙制。

私募证券投资基金中的佼佼者，大多都是从原来的公募基金经理和投资总监跳出来的。由于私募基金的激励体制中最终要的是收益分成，这就使得，相比那些只注重做大规模拿管理费的公募，私募基金经理更注重做高产品的绝对收益。私募的投资门槛较高，主要面向高净值客户，那些比较牛的私募产品，根本不愁销售。

至于私募股权投资基金，近些年来发展迅速，特别是以有限合伙为代表。其实，这些公司就是开始抢占一些原本信托的市场。

总体来说，私募基金市场鱼龙混杂，其中不乏牛人的牛公司，也不乏滥竽充数的人的骗子公司。

今年4月份，证监会成立了私募基金监管部，说要将私募纳入监管，私募的备案工作也已经开展。据说，下一步公募和私募的牌照界限将逐渐模糊：公募可以通过专户等形式发私募产品，接受私募基金监管部的监管；私募可以发公募产品，接受机构部的监管。

7. 如何区分海外基金和国内基金啊

　　首先是海外基金定投计划和自行操作的国内基金定投的比较
　　相同点，都是利用基金定时定额投资来降低风险的原理
　　不同点，
　　1、自己操作的国内基金定投，通常只投资1-3只基金，而海外基金定投可以一次性投资10-30只基金。因此从资产配置角度，无疑海外基金定投更加合理
　　2、自己操作的国内基金定投，主要是局限在国内。而且国内又主要是股票型基金。基金类型不足。而海外基金定投可以定投对冲基金，商品期货基金，高收益性基金，全球基金，区域基金，行业基金等等各种类型，更适合做长期资产配置。
　　3、自己操作的国内基金定投，不免税，作为个人资产会被追究债务。而海外基金定投则作为保险在运做，免税，而且不受债务干扰
　　4、自己操作的国内基金定投，基金转换复杂，而且要收费。而海外基金定投转换方便，免费
　　5、自己操作的国内基金定投，完全自有资金运做。但海外基金定投一开始往往有高额奖励。因此更容易让投资者坚定信心，不放弃投资计划。这个是目前很多国内投资者无法做到的关键所在。
　　6、自己操作的国内基金定投主要资金是在国内运做，而海外基金定投主要资金是在离岸运做，方便做资产转移，可以汇到全球任何个国家。
　　7、海外基金定投要承担汇率风险，国内的则不用
　　8、海外基金定投购买相对复杂，可能要去境外签单
　　9、海外基金定投起点比较高，不是一般人可以承受
　　10、海外基金定投相对费用比国内基金定投多。要收管理费等各种费用。

8. 海外基金与国内基金都有什么优势与特点？对于国人来说买海外基金都要注意些什么？

海外基金的优点是1、小钱投资环球可以较少资金购入多只优质蓝筹股份2、卖卖灵活手续费低，基金选择众多，可随时购买或赎回，流动性高，只需交少许手续费即可享一站式服务3、基金选择众多，20间全球著名基金公司之432只基金涵盖全球市场、单一市场和新兴市场等4、分散风险，分散投资于多种不同类型的投资工具及地区，个别证券之表现不会造成重大影响5、基金经理专业管理，透过其专业的分析与判断追求优良的回报，能对市场的动态及走势尽快作投资应变决策6、监管严格，信息透明，必须获香港证监会认可，基金的性质、结构、风险均载于销售文件中。
对于国人来说买海外基金要注意资金安全问题，另外就是要了解自己属于什么投资类型，然后做好风险评估。